多元、動態資產配置 累積退休金

在退休金商品-共同基金之投資策略與操作的議題部分,

抽水肥

,則邀請NN投資夥伴(原ING投資管理)副投資長師睿克(Eric Siegloff)、霸菱亞洲多元資產投資團隊主管杜敬創(Khiem Do),

愛滋檢驗

,以及富達國際投資香港機構業務總監陸劍平,

澎湖伴手禮

,分別以「洞悉全球人口變化所產生之資產配置與產業趨勢」、「操作策略、風險管理與目標設定」及「產品的設計邏輯與概念(香港強積金經驗)」等三大議題切入,

高雄土地房產二胎

,剖析資產配置之操作方向。師睿克(Eric Siegloff)表示,

無塵服鞋清洗

,全球人口持續成長、平均壽命延長以及老年扶養比日漸上升,

台南鐵皮防水

,在全球資源有限下,

wire harness

,未來將面臨較低的人口成長速率,

中壢抽化糞池

,進而產生較低的經濟成長、降低的實質利率與較低的預期市場報酬,然而支應退休需求的收入卻要增加,老化議題的確對全球經濟及金融市場產生重大影響,衝擊投資人的投資行為及改變,對於資產類別的需求應自風險性資產轉向安全性資產,同時更要尋求其他報酬來源。師睿克認為,生命循環與退休金解決方案可回歸到確定提撥制退休金的本質,其低成本單一費用概念可讓成本完全透明化,且其具備量身訂做特色,因退休金方案的風險報酬比完全可依據個人的需求與偏好來設定;更重要的是,退休金投資策略應建立在風險管理的概念以尋求最佳的投資結果,而非追求最高的報酬率。以目前的投資環境與投資策略而言,建議更高的債券分散配置,如增加新興市場債、高收益債,以及加碼新興市場股票與低波動度股票,且可增加衍生性商品的投資比重,為絕對報酬與產生其他收益之來源。此外,杜敬創指出,每個時期會遇到不同的泡沫與危機,例如金融風暴之後,接著是商品原物料的泡沫,油價不斷下跌,如今,在各國爭相量化寬鬆、印鈔票的情況之下,難保未來債券不會步上泡沫之後塵。因此,投資必須謹慎小心,因為有可能一年大跌,就會抹盡所有的增值空間,這也凸顯出資產配置的重要性。尤其是金融危機以後,資金流動性越加頻繁,更應該採取多元資產策略,同時要有高度的彈性調整,以因應市場之快速變化。,

本篇發表於 未分類 並標籤為 , , , , , , , 。將永久鍊結加入書籤。

回應已關閉。